鱿鱼游戏加密货币骗局的幕后黑手卷走约 330 万美元。鱿鱼游戏加密货币 SQUID 上周才推出，当时《鱿鱼游戏》的热度尚未减弱，多家主流媒体对其进行了报导。但它被发现存在多个可疑的地方，其中最主要的是买家只能买进无法卖出，以及网站 SquidGame.cash（已下线，存档）存在许多拼写和语法错误。SQUID 的币值最高达到了 2,861 美元，如今跌到了 0。此类的骗局并不罕见，比如今年早些时候骗子利用迪士尼的热播剧《曼达洛人》创造了曼达洛币。

拜登政府发布了期待已久的报告（PDF），表示稳定币——一种与传统货币挂钩的流行数字资产，可以改变美国人从购买手机和加油到理发和购买咖啡的支付方式。 总统的金融市场工作组表示，如果受到监管，稳定币可以“支持更快、更高效和更具包容性的支付选择”。拜登总统的几位高级经济顾问都是该工作组的成员。该报告写道：“由于网络效应或者稳定币与现有客户群/平台之间的关系，向更广泛使用稳定币作为支付手段的转变可能会迅速发生。” 尽管如此，拜登的经济顾问表示，国会必须尽快引入监管和正式的市场结构，以保护并知会投资者、发行人和交易所。具体来说，拜登团队建议国会通过立法，限制向受保银行发行稳定币，此举将使监管机构对该行业拥有更大的管辖权。政府高官表示，他们的报告侧重于风险，美国最高监管机构认为稳定币提供了令人信服的数字化支付选项，需要立法者进行更多监督。

比特币的流行没有改变它的一个原始属性：所有权集中在少部分人手中。根据美国国家经济研究局（NBER）的一项研究（PDF），前一万名个人投资者控制着比特币三分之一的流通币。截至去年年底比特币中介机构控制着约 550 万枚比特币，个人投资者控制着 850 万，其中前 1000 名投资者控制着 300 万枚，集中程度相当高。研究人员承认比特币的集中程度可能更高，比如他们没有将早期的约 2 万个比特币地址所有权分配给同一个人（中本聪），而是视为 2 万个不同的人。NBER 的研究还发现，10% 的矿工控制着 90% 的挖矿能力，其中 0.1% 的矿工（约 50 个）控制着 50% 的挖矿能力。高集中度让比特币容易受到 51% 的攻击。研究人员发现，比特币币值上升时集中度会下降，下跌时增加，这意味着币值暴跌时比特币网络发生 51% 攻击的概率更高。

比特币再创历史新高，币值达到 6.5 万美元，超过了今年 4 月创造的记录。最新一轮的涨势是由美国首个比特币期货 ETF 的推出所驱动，投资者认为该 ETF 可望使广大的新投资者更容易亲近比特币。自 9 月中旬以来，比特币币值飙升逾 60%，仅 10 月份就上涨超过 46%。

萨尔瓦多一个月前将比特币作为该国的法币。直至该政策推出，萨尔瓦多国内外并不欢迎 Bukele 总统力推比特币。国际货币基金组织（IMF）拒绝为这项计划提供资金，警告称其存在“宏观经济、金融和法律问题。”萨尔瓦多人在推出前后都走上街头抗议。中美洲大学的一项调查显示，68% 的人不赞同该计划。

萨尔瓦多的比特币实验出师不利，比特币价格在第一天下跌了 11%，并在之后几天内持续下跌。加密货币投资者可能对这类波动习以为常。但对于许多萨尔瓦多人来说，他们每个人都获得了价值 30 美元的比特币（大约为 0.00065 个比特币），结果却发现其价值不断下跌，这就是另外一回事了。在美国比特币被广泛地视为一种价值存储的手段——一笔人们希望会随着时间推移而升值的投资。但萨尔瓦多正在将其用作货币。而作为一种货币，比特币的波动性是有问题的，特别是在低收入国家。

据彭博社报道，四分之一的萨尔瓦多人每天的收入低于 5.50 美元。即使是在收入较高的国家，企业也很难接受可能会在几周内迅速贬值的货币作为支付手段。除非企业可以立刻将之转换成美元，否则它将严重破坏工资、租金和其他义务。对一个几乎没有闲钱的家庭来说，情况就更糟了。萨尔瓦多的比特币自动取款机和国营的钱包也出现了技术故障。“萨尔瓦多政府匆匆让比特币成为法币，却没有提前为这个雄心勃勃的计划建设好技术基础设施，也没有获得民众的支持，这真是令人遗憾。” “尽管如此，如果在一年之后再回顾，我们仍然有可能会看到一个不同的故事。”

一个月前，比特币币值为 4 万美元左右，今天它的币值超过 6.2 万美元，在 24 天内上涨了 50% 以上，距离 6.5 万美元的最高记录已经相去不远。这一波上涨被认为与 SEC 将很快批准比特币期货交易所交易基金的期望有关。除了批准交易所交易基金外，投资者还希望美国金融机构会继续采取更有节制的措施监管加密货币。美国金融机构的官员表态会加强对加密货币的监管但不会采取类似中国的打击措施。

Valve 禁止在 Steam 平台上架区块链游戏和交易 NFT（非同质化代币）或加密货币。Valve 在“登记筹备”——“规则及指引”——“您不应在 Steam 上发布的内容如下”中加入了第 13 条款，“Applications built on blockchain technology that issue or allow exchange of cryptocurrencies or NFTs.”NFT 游戏《Age of Rust》的开发商 SpacePirate 在 Twitter 上称，因为新增条款，包括《Age of Rust》在内的区块链游戏都被下架了。Valve 此举可能是为了避免争议。在 Twitter 上，许多用户称赞了 Valve 的举动而不是同情开发商。NFT 领域和加密货币世界类似，也存在很多骗局，比如有 NFT 开发商携款跑路。

江苏和浙江最近展开了打击隐蔽的加密货币挖矿活动。江苏省通信管理局网站发布工作动态称（已删），近日全面排查省内虚拟货币“挖矿”行为，监测发现开展虚拟货币活动的矿池出口流量达 136.77Mbps，参与“挖矿”的互联网IP地址总数 4502 个，消耗算力资源超 10PH/s，耗能 26 万度/天。以江苏省内虚拟货币“挖矿”活动较多的以太坊和比特币为例，“挖矿”较多的地市有苏州、徐州、南京。从IP地址归属和性质看，归属党政机关、高校、企业被入侵利用开展虚拟货币“挖矿”行为的占比约 21%。

浙江最近也开展联合专项整治行动，全面打击利用公共资源参与虚拟货币挖矿和交易行为。专项行动对全省涉嫌参与虚拟货币挖矿的4699个IP地址进行了全面筛查，梳理排查出 77 家单位的 184 个IP地址存在涉嫌利用公共资源从事挖矿行为。最后，重点核查了 20 家单位的 119 个IP地址，涉及比特币、以太币、涂鸦币、尔格币等 10 余种虚拟货币，查处了一批违纪人员，并对违规所得进行了追缴。

俄罗斯总统普京 (Vladimir Putin) 对加密货币持宽容态度，由于担心它们可能被用于洗钱和犯罪活动，世界各地的监管机构正越来越多地对其进行审查。在周四公布在克林姆林宫网站上的一段视频中，普京接受 CNBC 采访时表示，加密货币“有权存在，并可以被用作支付手段。”他警告称，现在就谈论使用数字货币交易石油或者俄罗斯出口的其他大部分商品还为时过早。自从 2014 年吞并克里米亚遭制裁以来，俄罗斯一直寻求能在交易中取代美元的替代品，普京曾指责美国将其货币作为武器。加密货币支持者认为，去中心化货币最终将取代央行发行的法币。俄罗斯央行曾多次警告投资者，加密货币市场极不稳定，国内也不允许使用数字货币作为支付方式。然而据国际文传电讯社(Interfax)报道，俄罗斯财政部副部长 Alexei Moiseev 表示，该国没有计划像中国那样全面禁止加密货币。

美国成为最大的比特币挖矿中心。中国长期以来是比特币挖矿中心，但在加密货币挖矿今年初遭到封杀之后，其全球哈希算力比例从 5 月的 44% 降至了 7 月的 0，美国的哈希算力比例从 4 月的 17% 增加到了 8 月的 35%，哈萨克斯坦同期从 10% 增加到 18%。拉斯维加斯的加密货币挖矿公司 Marathon Digital Holdings 享受到了竞争减少带来的好处：在 7 月到 9 月这一季度该公司挖出了 1,252.4 个币，比之前一个季度增加了 91%。但随着中国矿工转移到新的地点——主要是哈萨克斯坦，比特币挖矿的竞争在加剧。

最大加密货币交易所币安（Binance）周三宣布，为响应当地政府监管政策要求，币安 C2C 将于 2021 年 12 月 31 日 24:00（东八区时间）下架 CNY 交易区。币安公告并称，币安将对平台用户进行清查，平台若发现中国大陆地区用户，则其对应账户将切换至“只允许提现”模式，用户将只能进行提现、撤单、赎回、平仓操作。央行等多部门 9 月下旬发文明确，虚拟货币相关业务活动属于非法金融活动，境外虚拟货币交易所通过互联网向境内居民提供服务同样属于非法金融活动；将加强虚拟货币交易炒作风险监测预警，并要求金融机构和非银行支付机构不得为虚拟货币相关业务活动提供服务。随后几日，BitMart、火币等交易所宣布停止新用户注册的同时，着手清退中国大陆地区存量用户。

摩根大通首席执行官迪蒙(Jamie Dimon)周一在一场会议上说，加密货币将受到政府的监管，他个人认为比特币“一文不值”。“无论你怎么想，政府都会对它进行监管。他们将出于(反洗钱)目的，出于(银行保密法)目的，出于税收目的，对其进行监管，”迪蒙说，他在国际金融协会(IIF)举行的一次视讯谈话中提到了银行监管。作为美国最大银行的 CEO，迪蒙一直是数字货币的批评者，他曾称其为骗局，后来又说他对这一说法感到后悔。今年夏天，摩根大通将允许其财富管理客户买卖加密货币基金，这意味着该银行的财务顾问可以接受客户对五种加密货币产品的买卖指令。迪蒙表示，他的观点与摩根大通其他人及其董事会的观点不同，他仍然对加密货币持怀疑态度。

去中心化金融（DeFi）平台 Compound Labs 最近的一次系统更新包含有 Bug，导致部分用户多收到了价值 9010 万美元的 COMP 令牌。Compound Lab 创始人 Robert Leshner 通过 Twitter 发表声明请求这些用户退还多给的令牌，但随后又发出威胁要曝光相关用户的身份。为了鼓励用户退还令牌，Leshner 表示他们可以保留 10% 作为报酬，否则他要把这些用户报告给美国国税局，大部分人的身份将会曝光。

加密货币交易所开始切断与中国客户的联系。上周五央行等机构宣布虚拟货币相关业务活动属于“非法金融活动”，这是中国对虚拟货币行业发起的最新打击。全球最大加密货币交易所之一火币宣布，将在今年年底前移除中国用户；与此同时，另一家大型加密货币平台币安将不再接受使用中国手机号码注册的用户。在中国广泛使用的数字钱包 TokenPocket 表示将停止支持部分功能。阿里巴巴也将不再允许在其平台销售矿机。香港最大的加密货币交易所 FTX 宣布将把总部迁延到巴哈马。

比特币网络的耗电量超过了许多中小国家，因环境足迹饱受批评的比特币矿工如今正与有闲置电力的核电站建立合作关系。高管和分析师认为，双方的合作能解决两个行业的关键问题：比特币矿工希望获得稳定的无碳电力，而面临廉价电力供应来源竞争的核电厂需要新的客户。Talen Energy 与比特币挖矿公司 TeraWulf 建立合资企业，开始为其宾夕法尼亚州核电站附近建造四个足球场大小的挖矿设施进行土地开发。另一家核能公司 Energy Harbor 将从 12 月开始为俄亥俄州的一处 Standard Power 挖矿设施供电。

加密货币市场的跌宕起伏是很难预测的，而动物也许比人类更敏锐。两位德国人做了一个玩笑性质的实验，让宠物仓鼠选择加密货币进行投资。结果几个月后它的回报率比专业投资者还要高。这只仓鼠以著名的日本交易所 Mt Gox 的名字命名为 Mr Goxx，Mt Gox 一度是最大的加密货币交易所之一，但遭到黑客入侵大量加密货币失窃之后该交易所申请了破产。Mr Goxx 现在是一名 Twitch 网红，它生活在一个专门设计的笼子内，通过轮子从几十种加密货币中选择投资种类，然后通过两个隧道选择卖出还是买入。它从 6 月 12 日开始交易，初始资金为 326 欧元，截至 9 月 27 日它的投资回报率为 19.41%，这一成绩超过了很多专业投资者，其中包括著名投资家巴菲特（Warren Buffet）。它的主人表示其投资回报尚未能涵盖笼子的初始投资成本，如果还要纳税的话，投资回报会进一步降低，距离真正赚钱还有一段距离。

全美范围内用于购买加密货币的设备正快速普及，其中以比特币 ATM 机最为常见。根据行业跟踪网站 Coin ATM Radar 的数据，去年同期全美比特币 ATM 机约为 6000 台，但如今已经超过 26000 台，每周新增数百台。这里计算的还只是“纯”比特币 ATM 机；除此之外，大量传统现金自动售货机也迎来了程序升级，能支持加密货币购买操作。美国很多超市都能看到 Coinstar 制造的设备。其中约有 7500 台能出售比特币，预计到今年年底这个数字将增长至 10000 台。How Many Bitcoin ATMs 网站的研究人员将这些终端添加到统计之内，估算出目前全美共有超过 42000 台比特币自动售货机。

金融科技巨头 NCR 也已经加入战团。上个月 NCR 收购了位于波士顿的 LibertyX，全球最早的比特币 ATM 机厂商之一。如今 LibertyX 主要负责为标准 ATM 机及 POS 机（即现代收银机等设备）提供加密货币自动售货软件。NCR 本身也是全球领先的 ATM 机与 POS 设备制造商之一。他们收购 LibertyX 所看中的当然不止是几千台纯加密货币ATM机，更重要的是通过软件让成千上万家零售店能像卖口香糖那样快速销售加密货币。LibertyX 已与CVS、Rite Aid 以及 7-11 等零售业巨头达成交易，能在特定门店中支持购买比特币。客户只需要使用 LibertyX 智能手机应用输入想要购买的数量即可，每天限额为 500 美元。手机屏幕上会出现一个条形码，店员扫描条码后客户再现场支付现金即可。相应的比特币会被立即添加至客户的账户当中，每笔收取 4.95 美元的交易费。LibertyX 表示这项服务目前已经覆盖到全美 20000 多家零售店。 根据芝加哥大学的一项调查，过去一年以来有 13% 的美国成年人购买或出售过加密货币，总数近 3300 万。如果比特币交易真能覆盖到成千上万家零售门店与自动取款机，用户规模又将如何增长？我们拭目以待。

耗费巨量电力一直是加密货币、特别是比特币项目的肮脏秘密。为了挖比特币，全球计算设备消耗的电力足以支撑一个中等规模国家。估计其体量约等于荷兰或者波兰。面对如此夸张的电力需求，一家私募公司甚至通过拥有发电厂来挖比特币。Greenidge Generation 发电厂表示在某一时刻它甚至能用不到 3000 美元的成本挖出一枚比特币。比特币价格虽然较峰值回落 30%，但单价仍在 40000 美元左右，所以其中有着巨大的盈利空间。

一家公用事业公司 Ameren 在圣路易斯以北 10 英里的自有燃煤电厂之外建造一处集装箱式数据中心。在批发电价下降时，这家具备 1,099 MW 峰值发电能力的电厂就能充分利用多余能源。用电高峰期不适用挖矿，因此该公司实验整天全时运行利用多余的电力挖矿。Ameren 的高管表示，风电与太阳能发电的普及给这家拥有 55 年历史的发电厂带来了巨大的影响。他们解释道，挖比特币能保持电厂处于更加平稳、一致的运行状态，对实际碳排放量则没有影响。该公司负责监管与立法事务的副总裁 Warren Wood 在采访中表示，“我们的负载每分每秒都会出现相当大的波动。”但电厂需要全时运行，所以最好是能把这部分额外的电能利用起来。Wood 表示，把电力从挖矿设施转回电网只需要约 20 秒时间。

Ameren 希望纳税人们能为这项实验承担一部分费用，但密苏里州的消费者权益组织表示拒绝。密苏里州公共法律顾问办公室首席经济学家 Geoff Marke 强调，“Ameren 想要涉足加密货币之类的投资性商品的行为，属于典型的监管外业务项目。在这种情况下，纳税人不可能为他们提供经济支持。这方面工作走出了电力企业的预期监管范围；一旦匆忙通过，那么之后几乎任何事务都可以从纳税人这里申请资金。”不过 Ameren 表示，如果这项比特币实验获得成功，他们未来还会将类似的集装箱式数据中心接入风能和太阳能发电厂，以便在电力供应波动时更好地将多余电力转化为收益。实验中使用的这处燃煤发电厂计划于 2028 年关闭。Ameren 表示，到目前为止他们对项目表现感到满意 。该项目已经挖出 20 枚比特币，以 15 天一枚的速度推进。但这样的收益能否持续，很大程度上取决于电厂的运营成本以及比特币的市场价格。根据近期实价，该公司自 4 月启动矿机以来已经赚取到约 80 万美元。

央行等多部门周五发文明确，虚拟货币相关业务活动属于非法金融活动，境外虚拟货币交易所通过互联网向境内居民提供服务同样属于非法金融活动；将加强虚拟货币交易炒作风险监测预警，并要求金融机构和非银行支付机构不得为虚拟货币相关业务活动提供服务。通知强调，虚拟货币等所谓稳定币均不具有与法定货币等同的法律地位，不能作为货币在市场上流通。通知进一步指出，开展法定货币与虚拟货币兑换业务、虚拟货币之间的兑换业务、作为中央对手方买卖虚拟货币、为虚拟货币交易提供信息中介和定价服务、代币发行融资以及虚拟货币衍生品交易等虚拟货币相关业务活动涉嫌非法发售代币票券、擅自公开发行证券、非法经营期货业务、非法集资等非法金融活动，“一律严格禁止，坚决依法取缔。”发改委等部门同日发布关于整治虚拟货币“挖矿”活动的通知，不允许虚拟货币“挖矿”项目以任何名义参与电力市场，已进入电力市场的虚拟货币“挖矿”项目需限期退出。

美联储主席 Jerome Powell 周三表示，美联储正在就是否建立自己的数字货币一事开展研究，将很快发布相关论文。美联储还没有做出任何决定；在其他国家推进自己的项目的同时，美联储不会迅速采取行动。Powell 在会后的新闻发布上指出，“我认为最重要的一点，是我们得就此事尽快做出明智的决定。我觉得我们并没有落后，正所谓磨刀不误砍柴工。”Powell 称，美联储“正在积极评估是否应发行央行数字货币（CBDC），以及如果需要应该以何种形式发行。”

波士顿联储与麻省理工学院共同发起一项关于中央银行是否应该建立自有数字货币的倡议，旨在提高支付系统效率。美联储理事 Lael Brainard 一直是这项工作的坚定支持者，但包括监管副主席 Randal Quarles 在内的几位其他官员则对此表示怀疑。Brainard 等倡导者认为，央行数字货币能在危机时期快速向人们付款、并为那些没有银行账户的人们提供服务。他强调，“我们认为在维护民众利益方面，中央银行肩负着重大的货币与支付系统稳定性维持责任。这也是我们义不容辞的工作之一。”他还提出，数字支付领域已经出现“变革性创新”，强调美联储将继续就此事开展工作，包括美联储自己的 FedNow 系统预计将于 2023 年上线。他表示，对央行数字货币的测试“将带来远超成本与风险的切实收益”。

有人担心如果美联储不积极采取行动，那么美元作为全球储备货币的地位可能会受到挑战。Powell 强调了美元在世界上的地位，并表示美联储“处于有利地位”来决定是否建立自己的数字货币。但他也对监管环境表达了一些担忧，表示如果美联储决定继续推进，那么可能需要国会方面的许可。Powell 总结道，“面对庞大的公共资金，我们需要保证将适当的监管措施到位。就目前来看，相关保护工作不够健全。”